Гонконгская фондовая биржа (Hong Kong Exchanges and Clearing Limited, HKEX, кит. 香港交易所) – одна из мощнейших площадок планеты. Наряду с капитализацией, достигающей 6 трлн долл. США, она может похвастать присутствием крупнейших банков – это HSBC, China Construction Bank, Industrial and Commercial Bank of China и Bank of China.
О важности биржи говорит и тот факт, что падение всего одного ключевого индикатора Hang Seng Index осенью 2015 года уронило котировки S&P, DJIA и MSCI. Сильные трейдеры любят гонконгскую площадку и внимательно следят за ее работой. От принимаемых здесь решений зависит картина Юго-Восточной Азии, Европы и обеих Америк.
| Площадка, страна | Hong Kong Exchanges and Clearing Limited. Гонконг. |
|---|---|
| Год основания, нынешний владелец | 2000, HKEX Ltd |
| Капитализация | 6,13 трлн долл. США. |
| Индексы | Hang Seng Index |
| Количество компаний на торгах | 1 649 |
| Официальный сайт | https://www.hkex.com.hk/ |
| Время работы | 09:30-16:00 и с 19:00 до 01:00 (- 5 часов по МСК) |
История создания
Архивы британских банков (с 1842 года административный район находился под властью английской королевы), содержат информацию о сделках от 1866 года. Сами азиаты относят зарождение биржи к 1891 году, когда была создана «Ассоциация биржевых маклеров в Гонконге». Владельцы SEHK говорят о 1914 годе, когда ассоциацию переименовали в Гонконгскую фондовую биржу.
Далеко не все свободные маклеры восприняли эту новость позитивно. В 1921 году они создали свою организацию (с торговлей и акциями), назвав ее «Гонконгская ассоциация брокеров» (Hong Kong Stockbrokers Association). Не получив особого признания на фондовом рынке, активисты обратились к бирже с просьбой принять их в свое лоно, что и произошло в 1947 году.
Вы будете смеяться, но в 1956 году маклеры, не пожелавшие торговаться на бирже, создали свою структуру, получившую название… Hong Kong Stockholders Association Ltd! Своей целью общество с ограниченной ответственностью заявило развитие рабочих контактов SEHK с соседними площадками. А по факту каждому из участников требовались новые клиенты для увеличения своих оборотов.
Гонконгская биржа
Гонконгская фондовая биржа не была единственной в своем роде, а ассоциация маклеров привлекала не только местных. Желание совместно поработать изъявила Дальневосточная фондовая биржа (основана в 1969 году), площадки Кам Нгана (1971) и Коулуна (1972). Итог взаимодействия немного предсказуем, к 1986 году все они стали частью SEHK, утратив даже имена.
Слияние было вынужденным: в 1986 году начался экономический кризис (предвестник распада СССР), завершившийся в октябре 1987 года Черным понедельником. Тогда индекс DJIA упал на 22.6%, Канада потеряла 22.5%, Великобритания – 26.4%, а Гонконг – сразу 45.8%. Это показало серьезный уклон экономики в финансовую сферу и слишком сильную привязку к высоким технологиям.
Интересный факт. Американский экономист Ричард Ролл, анализируя Черный понедельник, не может назвать ни одной логичной причины для обвала. Каких-либо программных сбоев зафиксировано не было, никаких новостей не звучало. Между тем, проведя фундаментальный анализ, Ролл утверждает: кризис начался именно в Гонконге. Через несколько часов он ударил по Азии и Тихоокеанскому региону (Австралия «потеряла» 41.8%), перешел на Европу и лишь затем перекинулся на США. Так что утверждения относительно NYSE как родины кризиса, мягко говоря, сомнительны.
Рынок еще не прекратил падение, а в британском анклаве уже была создана Комиссия по ценным бумагам и фьючерсам. В июне 1992 года в Гонконге запустили Систему клиринга и биржевых расчетов (CCASS), в ноябре 1993 года – Автоматическую систему согласования и исполнения ордеров (AMS). В 2000 году в состав входят еще две структуры, образуется Hong Kong Exchanges and Clearing Limited (HKEX).
Новички – это клиринговая компания Hong Kong Securities Clearing Company Ltd, фьючерсная площадка Hong Kong Futures Exchange Ltd. Все вместе они образуют мощнейший финансовый агломерат, уступающий в Азии только Шанхаю и Токио, а в США и Европе NYSE, NASDAQ и Euronext. Что, впрочем, не мешает левиафану «сыпаться» в кризисы 2008, 2011 и 2015 года, попутно ломая индексы всей планеты.
В 2008 году ключевой индекс HKEX Hang Seng Index сумел обвалиться в два раза, а осенью-2015 на 10 с лишним процентов. И здесь фондовые индикаторы SEHK являются заложниками китайской экономики: достаточно робкого заявления о замедлившихся темпах развития или росте безработицы, как спекулянты начинают массово «сливать» бумаги, роняя все – от ипотеки до цен на нефть.
В 2016 году начал работу Shenzhen-Hong Kong Stock Connect. Это трансграничный инвестиционный канал, который соединяет Шэньчжэньскую и Гонконгскую фондовые биржи. Он предоставил инвесторам с материковой части Китая доступ к компаниям с небольшой капитализацией в Гонконге, а международным инвесторам – доступ к инновационным компаниям с новой экономикой.
В 2017 году был запущен Bond Connect, который предоставил глобальным инвесторам быстрый и удобный доступ к межбанковскому рынку облигаций Китая.
В 2019 году HKEX приобретает контрольный пакет акций технологической фирмы BayConnect, ранее известной как Ronghui Tongjin, а также запускает Client Connect в качестве ключевого компонента пост-торговой программы нового поколения.
В 2020 году HKEX празднует 20-летие листинга собственного капитала.
В феврале 2021 года HKEX приобрела 7% акций Гуанчжоуской фьючерсной биржи (GFE), вложив 210 миллионов юаней или примерно 32,5 миллиона долларов. HKEK заявила, что это была первая инвестиция в акционерный капитал китайской фьючерсной биржи инвестором, не проживающим на материковой части Китая.
Гонконгская фондовая биржа сегодня
Капитализация площадки превышает 6 трлн долл. США. Цифры, повторимся, официальные. На площадке представлен 8 681 тип финансовых инструментов (!), общее количество акций торгуемых акций превышает 211 миллиардов. Их оценочная стоимость 69.85 трлн гонконгских долл. (8 982 трлн долл. США).
Фондовая биржа Китая
Коллективом биржи выпускается ежемесячный бюллетень, содержащий открытую информацию об участниках, эмиссиях, количестве инструментов и акций. В листинге на бирже более 1 650 компаний, разбитых по 12 секторам. Среди прочих энергетика, производство, промышленность, финансы, строительство, ТНП, услуги, телекоммуникации и информтехнологии. Отдельная ниша у конгломератов.
Рынок разделен на два основных направления – основное и корпоративных облигаций, обозначенное как GEM (Growth Enterprise Market). На нем представлены 224 структуры с 225 финансовыми инструментами, при этом капитализация чрезвычайно мала – всего 45 млрд долл. США. Как правило, это муниципалитеты, заимствующие деньги под реализацию инвестиционных проектов.
Финансовые инструменты традиционны. Это простые и привилегированные акции, облигации, опционы, фьючерсы и варранты. На площадке рассчитываются деривативы практически всех ведущих площадок планеты, особый интерес инвесторов вызывают контракты стран BRICS – бразильский IBOESPA, индийский S&P BSE SENSEX и южноафриканский FTSE/JSE Top40. Долгое подчинение британской коронеотразилось и на фондовой торговле. Гонконг это единственный, кроме Лондона город, где идет торговля фьючерсами полезных ископаемых – алюминия, меди, цинка, никеля, олова и свинца. Валютная пара только одна, доллары Гонконг – США, зато торговля идет как в дневную, так и в ночную сессию. Это позволяет связать торговлю в Азии, Европе и США.
Интересная вещь. Безопасность биржевой торговли обеспечивается государственными контролирующими органами, в частности, Комиссией по ценным бумагам и фьючерсам (SFC). В 2011 году она на несколько дней лишила биржу лицензии (выкуп обошелся в 100 млн долл. США), после чего к ответственности были привлечены London Stock Exchange и New-York Stock Exchange, также уплатившие солидные штрафы.
Листинг на бирже
Отбор новых участников производится Советом по листингу при помощи внешних консультантов. Ими могут выступать надгосударственные образования, государственные регулирующие структуры, инвестиционные банки или институциональные инвесторы доказанной капитализацией свыше 5 млрд гонконгских долл. (это чуть больше 600 млн долл. США). Также право голоса о включении есть у Генерального менеджера биржи.
Претендент должен представить финансовые отчеты, согласно которым прибыль за последний год должна составлять более 20 млн гонконгских долл. (около 300 тыс. долл. США), а прибыль за три года – не менее 30 млн долларов в местной валюте. Обязателен финансовый аудит и несменяемость менеджмента в течение года до IPO. Если компания существует менее трех лет, есть возможность«пролезть» через капитализацию. К моменту листинга она должна равняться 20 млрд гонконгских долл., подтвержденный доход за последний год – не менее 200 млн, положительное сальдо от операционной деятельности за истекший год – 100 миллионов долларов Гонконга. Если доход есть, а операционной деятельности нет, можно попытаться зайти через обороты.
Но здесь нужны 40 млрд долл. капитализации и не менее 500 млн дохода!
Интересно знать
Будучи одной из самых оперативных и надежных в мире, Гонконгская фондовая биржа может себе позволить быть оригинальной.
К примеру, нет точного времени открытия — это может быть 9:15 или 9:20.
Зато в остальном – полный порядок: на срочном рынке с 09:00 до 09:30 идет Pre-Session, пока обнародуется информация вчерашнего дня и идет оформление ордеров на торги завтрашнего дня.
До 12 дня идет непрерывная торговля, затем обеденный перерыв до часу дня. В этом время происходит обработка заявок клиринговой системой. Затем постоянный трейдинг до 16:00 и сразу же закрытие; никаких замороженных цен и оформления ордеров расчетами «завтра» не предусмотрено. На рынке фьючерсов и опционов все куда сложнее – дневные сессии идут примерно с 08:00 до 17:00, ночные – до 01:00.
Интересная вещь. До 2012 года перерыв на обед составлял 1.5 часа, а неоднократные попытки биржи его сократить обеденное время натыкались на ожесточенное сопротивление маклеров. В ходе обсуждений было принято решение увеличить продолжительность последнего торгового дня месяца для закрытия текущих и открытия будущих контрактов. Это нашло поддержку трейдеров, хотя все еще остаются индивиды, обедающие 90 мин.
Время работы Гонконгской фондовой биржи
Гонконгская фондовая биржа работает с 5:00 до 12:00 по московскому времени. По гонконгскому времени с 9:00 утра до 16:00.
Через 20 минут после открытия, администрация сообщает о готовности к торгам. Утренняя сессия начинается в 9:30, и беспрерывно работает до 12:00. Обеденный перерыв с 12:00 до 13:00 дня. Вторая сессия наступает после перерыва и длится до 16:00. В выходные дни: суббота, воскресенье и праздничные дни.
Торговые индексы
Биржа Китая
Ведущий индекс биржи – Hang Seng. Индекс формируется из акций 34 крупнейших компаний, которые составляют 65% капитализации всей биржи!:
- 14 компаний, занимающихся торговлей промышленных товаров;
- 6 компаний, отвечающих за коммунальное хозяйство;
- 5 финансовых компаний;
- 9 фирмы, занимающиеся работой с недвижимостью.
Индекс вычисляют как средний показатель капитализации ведущих компаний биржи: Hong Kong Land, Hog Kong Bank, Cheung Kong и др. Название индекса обязано банку Hang-Sang. Официальное название индекса присвоено в 1986 году. Все торги на бирже происходят в автоматизированном режиме.
- Petro China Company Limited. В 2010 году эта компания была лидером по капиталовложению на бирже. И тому есть причина: эта фирма занимается разработкой нефтяных и газовых месторождений, к тому же она занимается продажей производного сырья от нефти. На бирже, от этой компании, присутствует более 21 млн акций.
- China Mobile Limited – компания, занимающая услугой предоставления населению сотовой связи по Гонконгу и КНР. Число акций на бирже более 20 млн.
- HSBC Holding plc – банковская компания, предоставляющая услуги населению и в стране и за рубежом. Число акций – 18626, 22 млн.
Чего ждет Гонконгскую фондовую биржу в будущем?
Прогноз на будущее биржи оптимистичный. Если взять во внимание, что Китай – это главный центр по продаже металла, то покупка Лондонской биржи металлов еще больше укрепит позиции лидера в будущем. Гонконгской бирже удалось обойти на аукционе по продаже биржи металлов, такие биржи как: NYSE – первой биржи в мире биржи по капиталу, а также CME Group и ICE. Не осталось ни одного договора, касающегося заключения сделок по металлу, который не был бы заключен на сегодняшний день.
Благодаря тому, что в бирже ежегодно проходят листинг международные компании, фондовая биржа Китая постоянно увеличивает свой капитал и привлекает все больше инвесторов.
Hong Kong, Registered Office: 12/F., One International Finance Centre, 1 Harbour View Street, Central, Hong Kong
Гонконг — Акции
Гонконг: получайте актуальную информацию по фондовому рынку выбранной страны, включая котировки ведущих акций, акций крупных и небольших ком… Подробнее
|
Послед. |
Макс. |
Мин. |
|||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
0001CK Hutchison |
48,65 | 49,25 | 48,35 | -0,50 | -1,02% | 5,9M | 11:08:33 |
0002CLP |
57,00 | 57,00 | 56,35 | +0,35 | +0,62% | 1,5M | 11:08:33 |
0003HK & China Gas |
6,99 | 7,07 | 6,96 | +0,01 | +0,14% | 16,78M | 11:08:33 |
0005HSBC |
53,70 | 53,90 | 52,45 | +0,20 | +0,37% | 21,68M | 11:08:33 |
0006Power Assets |
41,65 | 41,70 | 41,20 | +0,20 | +0,48% | 3,01M | 11:08:33 |
0011Hang Seng Bank |
115,00 | 115,70 | 114,10 | 0,00 | 0,00% | 2,11M | 11:08:33 |
0012Henderson Land |
27,10 | 27,25 | 26,70 | +0,40 | +1,50% | 2,25M | 11:08:33 |
0016SHK Prop |
106,70 | 108,50 | 106,20 | +0,50 | +0,47% | 3,75M | 11:08:33 |
0017New World |
21,45 | 21,55 | 21,10 | -0,10 | -0,46% | 4,97M | 11:08:33 |
0066MTR |
38,05 | 38,40 | 37,75 | -0,10 | -0,26% | 2,87M | 11:08:33 |
0101Hang Lung Prop |
14,98 | 14,98 | 14,62 | +0,06 | +0,40% | 3,33M | 11:08:33 |
0267CITIC Pacific |
9,16 | 9,20 | 9,05 | +0,11 | +1,22% | 9,02M | 11:08:33 |
0291China Resources Beer Holdings |
62,25 | 62,70 | 60,85 | +0,90 | +1,47% | 5,79M | 11:08:33 |
0386China Petrol & Chemical H |
4,83 | 4,84 | 4,75 | +0,06 | +1,26% | 160,34M | 11:08:33 |
0388HKEx |
342,00 | 344,80 | 330,00 | +9,40 | +2,83% | 5,85M | 11:08:33 |
0688China Overseas |
19,98 | 20,15 | 19,70 | -0,02 | -0,10% | 12,68M | 11:08:33 |
0762China Unicom Hong Kong |
5,73 | 5,79 | 5,63 | +0,01 | +0,17% | 51,49M | 11:08:33 |
0857PetroChina H |
4,36 | 4,38 | 4,30 | +0,04 | +0,93% | 72,47M | 11:08:33 |
0883CNOOC |
11,50 | 11,56 | 11,38 | +0,10 | +0,88% | 82,14M | 11:08:33 |
0939China Construction Bank |
5,130 | 5,130 | 5,050 | +0,040 | +0,79% | 239,89M | 11:08:33 |
0941China Mobile |
63,60 | 64,10 | 63,10 | +0,15 | +0,24% | 27,86M | 11:08:33 |
1038CK Infrastructure |
42,25 | 42,30 | 41,55 | +0,30 | +0,72% | 1,92M | 11:08:33 |
1398Industrial Commercial Bank of China ltd |
4,270 | 4,280 | 4,200 | +0,050 | +1,18% | 209,05M | 11:08:33 |
2318Ping An |
52,60 | 52,75 | 51,10 | +1,10 | +2,14% | 24,39M | 11:08:33 |
2388BOC HK |
25,50 | 25,55 | 25,15 | +0,15 | +0,59% | 7,53M | 11:08:33 |
2628China Life Insurance |
13,30 | 13,38 | 12,96 | +0,18 | +1,37% | 17,9M | 11:08:33 |
1044Hengan |
36,25 | 36,30 | 35,05 | +0,90 | +2,55% | 1,83M | 11:08:33 |
1211BYD Co. |
211,00 | 211,80 | 205,20 | +4,80 | +2,33% | 5,87M | 11:08:33 |
2319China Mengniu Dairy Co. |
33,95 | 34,00 | 33,20 | +0,50 | +1,49% | 7,72M | 11:08:33 |
0322Tingyi Holding |
14,22 | 14,28 | 14,08 | -0,04 | -0,28% | 6,29M | 11:08:33 |
1109China Res. Land |
35,85 | 36,10 | 35,05 | +0,10 | +0,28% | 7,25M | 11:08:33 |
3968China Merchants Bank H |
41,05 | 41,50 | 40,15 | +0,45 | +1,11% | 17,39M | 11:08:33 |
0992Lenovo |
8,12 | 8,25 | 7,36 | +0,83 | +11,39% | 208,85M | 11:08:33 |
1299Aia Group |
81,10 | 81,30 | 78,85 | +0,45 | +0,56% | 18,78M | 11:08:33 |
1928Sands China |
26,950 | 27,200 | 26,450 | -0,300 | -1,10% | 14,26M | 11:08:33 |
0027Galaxy Entertainment Group |
52,00 | 52,00 | 51,35 | +0,35 | +0,68% | 5,45M | 11:08:33 |
0175Geely Automobile |
10,10 | 10,10 | 9,72 | +0,34 | +3,48% | 53,11M | 11:08:33 |
0316Orient Overseas Int |
152,10 | 157,00 | 140,20 | +21,60 | +16,55% | 6,29M | 11:08:33 |
0823Link Real Estate |
50,10 | 50,15 | 49,25 | +0,10 | +0,20% | 9,81M | 11:08:33 |
0868Xinyi Glass |
14,10 | 14,14 | 13,60 | +0,38 | +2,77% | 7,01M | 11:08:33 |
0960Longfor Properties |
22,35 | 22,85 | 21,50 | -0,05 | -0,22% | 11,87M | 11:08:33 |
1177Sino Biopharmaceutical |
4,42 | 4,46 | 4,33 | +0,02 | +0,45% | 28,35M | 11:08:33 |
1929Chow Tai Fook Jewellery Group |
14,98 | 15,24 | 14,78 | +0,04 | +0,27% | 7,21M | 11:08:33 |
2007Country Garden Holdings |
2,32 | 2,32 | 2,23 | +0,05 | +2,20% | 126,21M | 11:08:33 |
2313Shenzhou Int |
85,50 | 85,70 | 82,75 | +2,90 | +3,51% | 3,86M | 11:08:33 |
2688ENN Energy |
102,20 | 104,40 | 100,50 | -3,80 | -3,58% | 3,9M | 11:08:33 |
0669Techtronic Industries |
86,55 | 86,75 | 85,30 | +0,50 | +0,58% | 5,79M | 11:08:33 |
0881Zhongsheng |
36,40 | 36,70 | 34,25 | +1,10 | +3,12% | 5,63M | 11:08:33 |
0981SMIC |
18,68 | 18,90 | 18,30 | +0,30 | +1,63% | 54,97M | 11:08:33 |
2331Li Ning Co Ltd |
60,90 | 61,35 | 59,60 | +0,70 | +1,16% | 9,73M | 11:08:33 |
1093CSPC Pharma |
7,74 | 8,28 | 7,57 | -0,61 | -7,31% | 121,23M | 11:08:33 |
1997Wharf Real Estate |
44,25 | 45,00 | 44,00 | -0,65 | -1,45% | 3,3M | 11:08:33 |
2020ANTA Sports Products |
111,40 | 111,50 | 109,00 | 0,00 | 0,00% | 5,32M | 11:08:33 |
1088China Shenhua Energy H |
25,750 | 26,150 | 25,450 | +0,450 | +1,78% | 24,18M | 11:08:33 |
3988Bank of China H |
3,040 | 3,050 | 3,010 | +0,020 | +0,66% | 179,54M | 11:08:33 |
0700Tencent Holdings |
375,60 | 375,80 | 352,40 | +28,40 | +8,18% | 46,85M | 11:08:33 |
0288WH Group Ltd |
4,49 | 4,50 | 4,44 | +0,05 | +1,13% | 10,01M | 11:08:33 |
0968Xinyi Solar |
8,98 | 9,00 | 8,60 | +0,29 | +3,34% | 14,74M | 11:08:33 |
1378China Hongqiao |
8,03 | 8,03 | 7,67 | +0,21 | +2,69% | 15,38M | 11:08:33 |
2382Sunny Optical Tech |
97,35 | 97,85 | 92,10 | +5,25 | +5,70% | 8,95M | 11:08:33 |
0241Alibaba Health Information Tech |
6,16 | 6,16 | 5,88 | +0,22 | +3,70% | 87,22M | 11:08:33 |
1113CK Asset |
46,75 | 47,20 | 46,50 | 0,00 | 0,00% | 5,15M | 11:08:33 |
1810Xiaomi |
12,22 | 12,28 | 11,36 | +0,82 | +7,19% | 148,26M | 11:08:33 |
6098Country Garden Services |
13,56 | 13,56 | 12,94 | +0,22 | +1,65% | 17,97M | 11:08:33 |
3690Meituan |
141,10 | 142,00 | 129,30 | +10,80 | +8,29% | 52,94M | 11:08:33 |
6862Haidilao Intl |
21,00 | 21,00 | 20,55 | 0,00 | 0,00% | 15,11M | 11:08:33 |
3692Hansoh Pharmaceutical Group |
14,04 | 14,36 | 13,72 | -0,02 | -0,14% | 1,35M | 11:08:33 |
1876Budweiser |
23,80 | 23,80 | 23,05 | +0,45 | +1,93% | 4,38M | 11:08:33 |
9988Alibaba |
86,20 | 86,70 | 82,35 | +3,35 | +4,04% | 67,38M | 11:08:33 |
9999NetEase |
139,30 | 140,20 | 134,00 | +5,30 | +3,96% | 5,81M | 11:08:33 |
9618JD |
158,80 | 159,20 | 150,50 | +5,90 | +3,86% | 12,58M | 11:08:33 |
9633Nongfu Spring |
44,75 | 44,95 | 44,10 | +0,20 | +0,45% | 2,76M | 11:08:33 |
1209China Resources Mixc |
41,20 | 41,20 | 40,05 | -0,20 | -0,48% | 2,02M | 11:08:33 |
2269WuXi Biologics |
50,70 | 51,00 | 48,00 | +0,80 | +1,60% | 29,18M | 11:08:33 |
6690Haier Smart Home Co |
25,70 | 25,75 | 25,20 | +0,25 | +0,98% | 10,98M | 11:08:33 |
9888Baidu |
150,90 | 151,10 | 144,50 | +4,10 | +2,79% | 12,34M | 11:08:33 |
Новости по
-
Китайские Big Tech пошли в рост
-
ОтInvesting.com—
Investing.com — Основные китайские технологические акции выросли в четверг, причем акции Tencent резко пошли вверх после того, как интернет-гигант зарегистрировал более…
-
-
Уолл-стрит упала на фоне беспокойства инвесторов
-
ОтInvesting.com—
Investing.com — Американский рынок акций снизился, поскольку инвесторы продолжают беспокоиться о здоровье банковского сектора. В 10:42 по восточному времени (14:42 по…
-
-
Акции Baidu упали до 8-недельного минимума после создания конкурента ChatGPT
-
ОтInvesting.com—
- 4
Investing.com – Китайская технологическая компания Baidu (NASDAQ:BIDU) впоказала публике, на что способна ее альтернатива ChatGPT на китайском языке, предупредив при этом о…
-
Аналитика по
-
Техгиганты восстанавливаются, пора покупать акции Alphabet
- 1
• Технологические гиганты сильно пострадали от повышения процентных ставок ФРС. • Сейчас, когда с трудностями столкнулись традиционные секторы, в том числе финансовый,…
-
«Медвежий» рынок может продлиться гораздо дольше, чем вы себе представляете
- 8
Мои давние подписчики наверняка помнят хотя бы один из множества сделанных нами прогнозов о направлении различных рынков. Хотя он далеко не исчерпывающий, приведенный ниже список…
-
Панические настроения на рынках сменились позитивными
Во вторник, 21 марта, мировые фондовые индексы торгуются преимущественно в «зеленой зоне». В Китае и Гонконге торги завершились уверенным ростом. Биржа в Японии сегодня закрыта в…
|
EPS / Прогноз |
Доход / Прогноз |
|||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| четверг, 23 марта 2023 г | ||||||
|
China Mobile(0941) |
1,32 / 2,73 | 214,55B / 218,18B | 1,36T | |||
|
Haidilao Intl(6862) |
— / 0,16 | — / 24.115M | 117,05B | |||
|
Zhongsheng(0881) |
— / 2,14 | — / 102.426M | 87,43B |
Время закупаться Азией! В БКС Мир инвестиций с 11 июля будет открыт доступ к ценным бумагам, которые торгуются на Гонконгской бирже: Alibaba, Tencent, Xiaomi и другим. У клиентов БКС есть возможность начать торговать в числе первых.
Делимся ответами на самые популярные вопросы, которые помогут разобраться, как инвестировать в новые акции.
Главное о Гонконгской биржеЧто важно знать о бирже?
Гонконгская фондовая биржа (Hong Kong Stock Exchange, SEHK) — одна из крупнейших в мире. Она входит в число лидеров по объему торгов и капитализации, которая составляет $4 трлн.
• На бирже торгуются 2500 компаний
• 69 самых крупных эмитентов входят в ключевой азиатский биржевой индикатор — индекс Гонконгской биржи Hang Seng (HSI)
Что важно знать о гонконгском долларе?
HKD — это свободно конвертируемая валюта без лимитов на операции и ограничений для нерезидентов
• Гонконгский доллар привязан к доллару США
• 7,75–7,85 HKD за $1 — такой курс удерживает местный ЦБ с 1983 г. с помощью валютных интервенций
• Курс гонконгского доллара сейчас может отличаться от мирового, но разница сократится по мере роста объемов торгов.
БКС обеспечивает для своих клиентов лучшие условия покупки HKD — покупка HKD от 1 ед. и автоматический выбор лучшего курса между биржевым и небиржевым.
Главное о торгахКак будут проходить торги?
• Валюта, в которой будут проходить торги и расчеты гонконгскими акциями — гонконгский доллар (HKD)
• Период торговой сессии акциями на Гонконгской бирже: с 08:00 до 18:00 МСК
• Период торговли парой Гонконгский доллар/Рубль: с 10:00 до 19:00 МСК
• 1 лот = 1 бумага или количество бумаг, кратное 10
• Расчеты после заключения сделки будут производиться на второй торговый день (Т+2)
Бумаги китайских компаний, торги по которым откроются 11 июля, будут доступны неквалифицированным инвесторам без дополнительного тестирования.
Важно: перед началом торгов обновите приложение до последней версии
Как купить Гонконгский доллар в приложении БКС Мир инвестиций?
В приложении БКС Мир Инвестиций доступна покупка HKD от 1 ед. и от 1000 ед.
Переходим во вкладку «Рынки» — выбираем «Валюта» — затем «HKD/RUB» — совершаем сделку.
Как купить акции в приложении БКС Мир инвестиций?
Переходим во вкладку «Рынки» — выбираем «Акции» — далее «Зарубежные» — затем «Гонконгский доллар (HKD)»
Можно ли совершать сделки с неполным покрытием на Гонконгской бирже?
Акции, которыми можно торговать на Гонконгской бирже, не маржинальные, они не доступны для покупки с плечом и не могут выступать в качестве обеспечения для покупки других бумаг. Открывать короткие позиции по этим бумагам также будет невозможно. Но будет возможность купить бумаги на Гонконге под обеспечение других бумаг.
Например, имея маржинальную бумагу на сумму Х с дисконтом по этой бумаге Y, вы можете купить бумаги на Гонконгской бирже на сумму х*(1-y)*(1-z), где Z дисконт по гонконгским долларам.
Какими лотами торгуются бумаги?
Размер одного лота будет включать несколько ценных бумаг в зависимости от цены.
Что с комиссиями и налогами?
Комиссии. До 31 августа в БКС Мир инвестиций клиенты смогут покупать акции без комиссий, включая гербовый сбор на тарифе Инвестор.
В дальнейшем 0,13% суммы сделки с округлением до доллара будут составлять гербовый сбор Гонконгской биржи. Он взимается автоматически и при покупке, и при продаже акций.
Налоги. На Каймановых островах, где зарегистрированы компании, торгующиеся на бирже, налоги платить не придется. В России ставка составит 13% при доходах до 5 млн рублей, 15% — если больше 5 млн рублей.
Брокер не является налоговым агентом по дивидендам иностранных эмитентов, в пользу налоговой РФ налог не удерживается. Поэтому клиенту будет необходимо самостоятельно отчитаться по полученным суммам в ФНС и заплатить налог с дивидендов, заполнив декларацию.
Главное об акцияхКакие бумаги доступны россиянам?
12 ценных бумаг будут доступны для торгов с 11 июля. Эксперты БКС уже проанализировали перспективы и финансовые показатели каждой из этих компаний, вы можете ознакомиться с ними в нашем материале «Введение в рынок акций Гонконга».
• К концу текущего года список компаний планируется расширить до 200
• В 2023 г. — до 1000
Бумагами каких компаний можно торговать с 11 июля?
Alibaba
Один из мировых лидеров e-commerce, владелец площадок Taobao.com, Tmall, Alibaba.com, AliExpress и других. Также Alibaba принадлежат одна из крупнейших в мире инфраструктур для облачных вычислений и активы в сфере медиа и индустрии развлечений.
Meituan
Эта интернет-компания специализируется на доставке еды из ресторанов, продуктов из магазинов и других товаров. Обширная логистическая сеть позволяет обеспечивать товарами первой необходимости даже отдаленные сельские районы Китая. Также у Meituan есть агрегатор всевозможных потребительских услуг.
Tencent
Tencent принадлежит масса интернет-активов: социальные сети, музыкальные и другие развлекательные сервисы, средства электронной коммерции, поисковые и платежные системы, разработчики онлайн-игр, облачных баз данных и т. д. Самые известные проекты — WeChat, QQ и Qzone.
Xiaomi
Производитель смартфонов. Это направление приносит около 60% выручки. Также компания выпускает другие гаджеты, бытовую технику, электросамокаты и многое другое. В первой половине 2024 года Xiaomi обещает начать производить электрокары.
WH Group
Один из крупнейших производителей свинины в мире. Работает не только в Китае, но также в Европе и США. В США бизнес WH Group представлен местным производителем свинины — компанией Smithfield.
Sunny Optical Technology
Занимается проектированием, исследованиями, разработками, производством и продажей оптических и сопутствующих товаров, научных приборов. Линейка продукции максимально широкая: линзы, призмы и линзовые модули, камеры для различных гаджетов и систем видеонаблюдения, оборудование для 3D-сканеров и 3D-принтеров, автомобильные зеркала, микроскопы и т. д.
Country Garden Holdings
Один из крупнейших операторов недвижимости в Китае. Входит в большую четверку национальных девелоперов, в 30 крупнейших компаний страны и 500 крупнейших компаний мира. Также инвестирует в цифровые технологии и робототехнику.
Sands China
Развивает отели, казино и выставочные центры в Макао, центре китайской игорной индустрии. Мажоритарный акционер Sands China — американская Las Vegas Sands, крупнейший оператор казино в мире.
CK Hutchison Holdings
Одна из крупнейших компаний (входит Fortune 500) на Гонконгской бирже. Основные сферы интересов: портовое хозяйство и логистика, розничная торговля, транспортная и инженерная инфраструктура, энергетика, коммунальное хозяйство, телекоммуникации, финансовые услуги и биотехнологии.
CK Asset Holdings
Один из крупнейших операторов недвижимости Гонконга, входит в сотню крупнейших компаний Китая. Специализируется на инвестициях в недвижимость, энергетические и инфраструктурные активы, а также на управлении недвижимостью и лизинге самолетов.
Sino Biopharmaceutical
Одна из крупнейших китайских фармкомпаний, входит в число 200 крупнейших публичных компаний страны. Специализируется на производстве дженериков и биоаналогов препаратов для лечения гепатита, опухолей, офтальмии и заболеваний сердечно-сосудистой системы, а также анальгетиков.
JD.com
Один из лидеров китайского и мирового e-commerce. В интересах логистической части бизнеса инвестирует в искусственных интеллект, автономный транспорт и робототехнику. Парк дронов-доставщиков у JD.com крупнейший в мире. Также занимается облачными технологиями, конкурируя с Alibaba Group, Tencent и Baidu.
20SENSETIME GRP INCBuy
493GOME RETAIL HOLDINGS LTDStrong Sell
788CHINA TOWER CORP LTDStrong Buy
992LENOVO GROUP LIMITEDStrong Buy
8083CHINA YOUZAN LTDBuy
3800GCL TECHNOLOGY HOLDINGS LTDStrong Sell
953SHAW BROTHERS HOLDINGS LTDStrong Buy
1810XIAOMI CORPORATIONBuy
2007COUNTRY GARDEN HLDGS CO LTDNeutral
Strong Buy
1093CSPC PHARMACEUTICAL GROUP LIMITEDStrong Sell
Sell
Sell
Sell
268KINGDEE INTL SOFTWARE GROUPStrong Sell
2013WEIMOB INCStrong Buy
241ALIBABA HEALTH INFORMATION TECH LTDBuy
Buy
Buy
3690MEITUANBuy
981SEMICONDUCTOR MANUFACTURING INTL COBuy
Strong Buy
175GEELY AUTOMOBILE HOLDINGS LIMITEDNeutral
762CHINA UNICOM (HONG KONG) LIMITEDNeutral
700TENCENT HOLDINGS LIMITEDStrong Buy
Sell
Buy
Strong Sell
Sell
Sell
Sell
3888KINGSOFT CORPStrong Buy
Sell
Neutral
Buy
Strong Sell
2269WUXI BIOLOGICS (CAYMAN) INCSell
Strong Buy
Sell
Sell
1177SINO BIOPHARMACEUTICALBuy
2328PICC PROPERTY & CASUALTY COBuy
Sell
836CHINA RESOURCES POWER HLDGS COStrong Buy
Strong Sell
3323CHINA NATIONAL BUILDING MATERIAL COSell
Sell
Buy
1024KUAISHOU TECHNOLOGYBuy
Sell
Buy
Buy
Strong Buy
Strong Buy
Buy
Sell
Neutral
1137HONG KONG TECHNOLOGY VENTURE CO LTDSell
1299AIA GROUP LIMITEDSell
Sell
6098COUNTRY GARDEN SVCS HLDGS CO LTDSell
Strong Buy
Sell
Sell
Buy
3HONGKONG & CHINA GAS CO. LTD.Sell
Sell
Neutral
Strong Sell
Strong Sell
Buy
Buy
460SIHUAN PHARMACEUTICAL HOLD GP LTDSell
9990ARCHOSAUR GAMES INCBuy
1378CHINA HONGQIAO GROUP LTDSell
6862HAIDILAO INTL HLDG LTDBuy
968XINYI SOLAR HOLDINGS LIMITEDNeutral
Sell
Sell
135KUNLUN ENERGY COMPANY LIMITEDSell
1359CHINA CINDA ASSET MANAGEMENT COSell
Strong Buy
1928SANDS CHINA LTDNeutral
Neutral
9922JIUMAOJIU INTL HLDGS LTDBuy
Sell
Strong Buy
Sell
Buy
Neutral
Strong Buy
Buy
916CHINA LONGYUAN POWER GROUP CORP LTDSell
Sell
688CHINA OVERSEAS LAND & INVESTMNTSBuy
Buy
9618JD.COM INCSell
880SJM HOLDINGS LIMITEDBuy
6618JD HEALTH INTERNATIONAL INCStrong Buy
3998BOSIDENG INTERNATIONAL HLDGSSell
Hong Kong Stock Exchange входит в число крупнейших бирж в мире. Основным индексом является Hang Seng Index, который включает 34 компании. Доля этих компаний настолько существенна, что они занимают 65% капитализации всей биржи. Также биржа Гонконга является одной из старейших в Азии и основана в 1891 году. Первоначальное название было Ассоциация маклеров и только спустя 20 лет обрела текущее название. Регулятор в лице Комиссии по ценным бумагам и фьючерсам (SFC) в 1989 году стал законодателем. Именно после данной реформы на рынке ценных бумаг в Азии появилась прозрачность и стабильность.
Кстати, на Гонконгской бирже торгуются акции Русала, которые в этом году не выплачивают дивиденды. Если уже заговорили про Россию, то в 2011 году Дмитрий Медведев посещал фондовую биржу Гонконга HKSE. Ниже забавное фото из архива Яндекс Картинок. На тот момент Медведев был как раз президентом России. Но особой значимости этот визит для биржи не принес. Конечно, в желтой прессе азиатские журналисты написали об этом, но не более того.
Фондовая биржа Гонконга
Как я уже упомянул выше главным индексом является Hang Seng с биржевым тикером HSI. Если посмотреть на технический анализ, то с 60-х годов прошлого века наблюдается тренд. Как обычно есть коррекции на графике, но в основном биржевой индекс HSI большую часть времени растет. Биржа Гонконга онлайн показывает востребованность азиатских ценных бумаг.
Индекс Hang Seng Index рассчитывается с 1969 года, спустя 15 лет было добавлено 4 дочерних индекса. Каждый из которых содержит акции:
- банковских компаний;
- энергетических предприятий;
- промышленных компаний;
- инвестиционных фондов.
Если кто-то задумывался, как рассчитывается индекс биржи, то вот формула. Не думаю, что найдется много желающих, которые будут самостоятельно калькулировать. Это довольно сложное дело, да и не особо нужное для рядового инвестора. Поэтому пропустим это скучный момент и посмотрим чем же еще интересна биржа Гонконга онлайн. Кстати, для тех кто забыл к Китаю или КНР этот обособленный город имеет посредственное отношение.
Как купить акции на бирже Гонконга
Для профессиональных трейдеров иногда требуется доступ к экзотическом рынкам. Например, есть ценные бумаги, которые торгуются только на Hong Kong. Конечно, иногда есть альтернативные варианты в виде депозитарных расписок ADR или CFD контрактов на форекс. Но чтобы стать именно полноценным акционером, необходимо купить акции компании на бирже HKSE. Здесь сразу стоит запрет для начинающих инвесторов. Он заключается в том, что без статуса квалифицированного инвестора доступ на эту площадку ограничен. Поэтому необходимо будет подтвердить своему брокеру торговый оборот на 6 000 000 рублей за последний год. Также можно просто предоставить банковскому выписку о наличии 6 млн рублей.
Только после присвоенного статуса квал. инвестора можно купить акции на бирже Hong Kong. У многих брокеров в России такой доступ предоставляется через внебиржевые сделки. Иногда это чуть затратнее по комиссиям и дольше по срокам, но альтернатив не так много. Например, через брокера ВТБ купить акцию на бирже Гонконга обойдется 0,15% комиссия брокера от суммы сделки + 750 рублей комиссия НРД. Последний в лице Национального Расчетного Депозитария берет свои 750 руб вне зависимости от суммы сделки. Очевидно, что по несколько акций покупать не самое разумное решение. Да и большинство брокерских компаний устанавливают размер минимального лота. В примере выше через банк ВТБ минимальный лот на $10 000 можно купить через приложение Мои Инвестиции. Через голосовую заявку трейдеру порог еще выше — от 50 000 долларов сделки только принимают.
Какие ценные бумаги можно купить на HKSE
Помимо многочисленных акций китайских компаний, которые большинству инвесторов из России неизвестны можно купить кое-что интересное. К тому же некоторые компании, которые залистингованы на HKSE хорошо знакомы и русскоязычному населению. Также торгуются производные финансовые инструменты: опционы и фьючерсы. Ниже небольшой список наиболее известных компаний:
- Bank of China ltd — крупнейший банк Китая.
- Lenovo Group Limited — известный производитель смартфонов и ноутбуков.
- Xiaomi — производитель смартфонов и гаджетов.
- PetroChina — нефтегазовая компания, самая большая в КНР.
- Geely Automobile — автопроизводитель китайских машин.
Помимо исконно китайских предприятий довольно много европейских компаний также представлены на HKEX. Например, один из крупнейших в мире банков HSBC (Лондон) или Prada (итальянская одежда). Еще ходили слухи, что гонконгская биржа разрабатывает собственную блокчейн платформу, чтобы возможно в будущем торговать криптовалютой. Но в данный момент времени купить биткоин на бирже Гонконга нельзя, также как остальные криптовалюты запрещены. Хотя Китай и входит в число стран, где власти довольно лояльно смотрят на развитие этой индустрии.
Время работы Гонконгской фондовой биржи
Надеюсь Большой Банкир смог интересно и понятно рассказать базовые вещи про эту площадку. В моем финансовом блоге я буду делать обзоры и на другие мировые площадки, не забывайте подписываться справа. Что касается времени работы, то торговые часы следующие:
с 05:00 до 12:00 по МСК
По местному времени торговая сессия длится с 09:00 до 16:00. Кстати, утренняя азиатская сессия всегда являются ориентиром настроения инвесторов в новый день. Иногда даже на азиатской сессии меняются котировки на фьючерсы и бумаги, что в свою очередь является триггером последующего поведения котировок на европейской бирже или Nyse. Особенно трейдеры, которые используют технических анализ любят посмотреть с утра графики китайских индексов.
Зачастую это делается перед основной сессией на Московской бирже. Помимо Китайских бирж еще стоит уделить особо внимание Токийской фондовой бирже. Ведь торговая площадка в Японии играет даже большую роль на мировой арене, но подробный обзор на нее индекс Nikkei 225 сделаем в следующей статье. А если Вам нужен доступ для профессиональных трейдеров, то купить акции на мировых биржах можно по этой ссылке.
